[경제학과] 증권시장의구조변화시장모수들의변환점분석

證券市場의 構造變化: 시장모수들의 변환점 분석 李 逸 均* 목 차 Ⅰ. 서론 Ⅱ. 평균의 변화 1. 기지의 분산 2. 미지의 분산 Ⅲ. 분산의 변화 Ⅳ. 정보기준법에 의한 분산 변환 검정 Ⅴ. 평균 및 분산의 동시변화 1. 우도비율법 2. 정보기준에 의한 검정 Ⅵ. 회귀모형 1. 단순회귀모형 2. 다중회귀모형 Ⅶ. 감마모형 Ⅷ. 지수모형 Ⅸ. 다변량모형 1. 평균벡터변화 2. 공분산의 변화 3. 평균벡터와 공분산의 동시 변화 Ⅹ. 실증분석 ?. 결론 Ⅰ. 서 론 경제란 정체되어 있는 것이 아니라 끊임없이 변하는 실체이다. 경제를 정태적 관점이 아니라 동태적 관점에서 파악할 때 특히 그렇다. 경제를 동태적 관찰을 통하여 분석해 가면 분석의 대상이 되는 경제 변수의 운동함수 또는 행동함수가 연속성을 유지하고 있다가 어느 시점에서 도약(jump)하여 불연속을 고정시키는 경우를 발견하게 되는 때가 있다. 어느 시점에서 경제변수가 불연속성을 표출하고 있는 경우에는 도약이 발생하는데 이 도약이 좋은 방향으로 이루어지는 경우와 나쁜 방향으로 이루어지는 경우가 있다. 상승하는 것이 좋은 것으로 간주되는 상황에서 상향 도약이 발생하면 이 경제변수는 좋은 방향으로의 도약이 이루어진다. 그러나 이와는 반대로 하향 ?- * 명지대학교 경영학과 교수 도약이 발생하면 이 변수의 행동양식은 악화된다. 변수가 연속함수의 선상에 있을 경우에는 매끄러운 운동을 수행한다는 연속함수의 성질에 의하여 이 변수의 행동은 통일성과 일관성을 가진다. 그러나 연속함수가 상향이나 하향으로 도약하여 불연속이 이루어질 때에는 도약하여 이루어진 함수의 행동은 도약 이전의 행동과 다른 경우가 일반적이다. 어느 한 국민경제를 구성하고 있는 모든 경제변수들 중에 하나의 변수가 불연속성을 실현하는 경우에는 그 변수만의 도약을 분석하면 충분하다. 그러나 …
어느 한 국민경제를 구성하고 있는 모든 경제변수들 중…